美國期貨交易所合約

　　│如系對沖交易，最小變動價位可為0.0001│鎊)

　　│(6.25英鎊)。　　│

　　瑞士法郎 │2點或0.0001法郎(每張合約12.50法郎)，│間隔1美分(美元/瑞士法

　　│如系對沖交易,最小變動價位可為0.00005│郎)

　　│(6.25法郎)。　　│

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　　蒲耳氏５００種股票價格綜合指數期貨合約

　　（Ｓ＆Ｐ　５００）

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　　交易單位　　│用500美元乘以S&P500股票價格指數

　　最小變動價位　 │0.50個指數點(每張合約25美元)

　　每日價格最大波動 │與證券市場掛牌的相關股票的交易中止相協調，有關此規

　　限制及交易中止　│定的細節，請與CME研究部聯繫。

　　開市限價　　│在交易剛開盤期間，最大價格波動額不得高於或低於上一

　　│交易日結算價5個指數點，假如期貨合約價格在開市后10

　　│分鐘時達到此停板額，交易將暫停2分鐘，然後按新的開

　　│盤價範圍重新恢復交易。

　　合約月份　　│3、6、9、12

　　交易時間　　│早8:30-下午3:15(芝加哥時間)

　　最後交易日　　│最終結算價格確定日的前一個工作日。

　　交割方式　　│按最終結算價以現金結算，此最終結算價由合約月份的第

　　│三個星期五的S&P股票價格指數的構成股票市場開盤價所

　　│決定。

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　　ＩＯＭ蒲耳氏500種股票價格綜合指數期權合約

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　　交易單位　　│買進一張S&P500指數期貨看漲期權或

　　│賣出一張S&P500指數期貨看跌期權。

　　最小變動價位　 │0.05個指數點(每張合約25美元)，如系買賣雙方為對沖

　　│而進行的交易，可按0.025個指數點(每張合約12.50美元

　　│)進行。

　　每日最大變動價位 │當相關期貨觸及停板額時，所有S&P500期權交易均停止。

　　敲定價格*　　│以相關可交貨的S&P500指數期貨合約表示，間隔為不附小

　　│數的5，即110、115、120等。

　　合約月份　　│序列合約月份，包括從3月份開始的季度性周期(3、6、9

　　│、12)以及非季度性周期月份(1、2、4、5、7、8、10、

　　│11)

　　交易時間　　│早8:30-下午3:15(芝加哥時間)

　　最後交易日　　│凡是按3月份開始的季度性周期月份期權合約，其最後交

　　│易日與相關期貨合約相同，其它交割月份合約最後交易日

　　│為合約第三個星期五。

　　履約日　　│期權交易期內的任何一個交易日。

　　交割方式　　│在相關期貨合約中採取一個多頭或空頭部位。到期的按3

　　│月份季度周期月份交割的實值期權合約，如果不向票據交

　　│換所提出異議的話，將自動被履約，並按相關期貨合約的

　　│最終結算價以現金交割。

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　　＊　ＣＭＦ已提出將３月份季節周期中的第三個近期交割月份的敲定價格間隔改為

　　１０個指數點，即１１０、１２０、１３０等的建議條例，該建議條例正有待於Ｃ

　　ＦＴＣ批准

　　。

　　咖啡、糖和可可交易所（ＣＳＣＥ）可可期貨合約

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　　交易單位　　│10公噸(22,046磅)

　　最小變動價位　　│每公噸1美元(每張合約10美元)

　　每日價格最大波動限制│不得高於或低於上一交易日結算價格各88美元,限價可擴

　　│大至132美元對前兩個交割月份無限制

　　合約月份　　│1、2、3、5、7、9、

　　交易時間　　│上午9:30-下午2:15(芝加哥時間)

　　交貨產地　　│產於任何國家或氣候下的品種,包括新產品或尚不知名的

　　│品種,共分為三類:

　　│A組:加納、尼日利亞、象牙海岸等國品種，每噸交割價升

　　│水160美元

　　│B組:巴伊亞、中美、委內瑞拉等國品種，每噸交割價升水

　　│80美元

　　│C組:桑切斯、海地、馬來西亞及其他產地品種，按平價交

　　│割，等級評定由持有交易所執照的評級員進行。

　　交割地點　　│紐約港區特許倉庫，特拉華河港口，或漢普頓港口；如采

　　│用碼頭交貨或散裝交貨，可適當從合約價中給予折扣，但

　　│須徵得收貨方同意。

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　　ＣＳＣＥ可可期權合約

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　　交易單位　　│一個CSCE可可期貨合約單位

　　最小變動價位　　│每公噸1美元(每張合約10美元)

　　敲定價格　　│期貨合約價格　　所有合約月份

　　│低於3,600美元　　100美元

　　│高於3,600美元　　200美元

　　每日價格最大波動限制│無

　　合約月份　　│3、5、7、9、12

　　交易時間　　│上午9:30-下午2:15(芝加哥時間)

　　最後交易日　　│相關期貨合約交割月份之前一個月的第一個星期五。

　　合約到期日　　│最後交易日的晚上9:00(紐約時間);期權持有人的履約意

　　│向通知書必須於最後交易日下午4點(紐約時間)之前提交

　　│給結算會員公司。

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　　ＣＳＣＥ咖啡“Ｃ”期貨合約

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　　交易單位　　│37,500磅，約250袋

　　最小變動價位　　│每磅0.0001美元(每張合約3.75美元)

　　每日價格最大波動限制│不得高於或低於上一交易日結算價格各6美分(600點)，限

　　│價可擴大至9美分(900點)最近的兩個合約月份無限制。

　　合約月份　　│3、5、7、9、12

　　交易時間　　│上午9:15-下午1:58(紐約時間)

　　交割等級　　│咖啡檢驗主要根據咖啡豆品級和品嘗測定，如符合交割要

　　│求，則發給等級、質量證書，由於咖啡品種繁多，交易所

　　│按一定的基準咖啡品級質量來衡量用於交割的咖啡，質量

　　│超過基準品級的可以按溢價交割，質量低下的則須按折扣

　　│價交割。

　　交割地點　　│憑等級證書在紐約港和新澤西以及新奧爾良港的交易所特

　　│許倉庫交割。

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　　ＣＳＣＥ咖啡期權合約＊

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　　交易單位　　│一個咖啡“C”期貨合約單位

　　最小變動價位　　│每磅0.0001美元(每張合約3.75美元)

　　敲定價格　　│期貨合約價格　　所有合約月份

　　│低於200美元　　5美元

　　│高於200美元　　10美元

　　每日價格最大波動限制│無

　　合約月份　　│3、5、7、9、12

　　交易時間　　│上午9:15-下午2:13(紐約時間)

　　最後交易日　　│相關期貨合約交割月份之前一個月的第一個星期五(同可

　　│可期權合約)

　　合約到期日　　│同可可期權合約

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　　＊　此期權合約規格內容為ＣＦＴＣ於１９８６年７月２２日批准的文本，目前的

　　合約規格在內容上可能有所變化，因此在參照此合約進行交易前，與你的經紀人取

　　得聯繫，重新確認合約內容。

　　ＣＳＣＥ１１號原糖（世界級）期貨合約

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　　交易單位　　│50長噸(112,000磅)

　　最小變動價位　　│每磅0.0001美元(每批11.20美元)

　　每日價格最大波動限制│0.005美元，根據具體市場狀況而施以不同的限價。在繼

　　│上一交割月份最後交易日之後的第一個工作日或第一工作

　　│日之後，不對距交割期最近的兩個合約月份規定限價。

　　合約月份　　│1、3、5、7、10

　　交易時間　　│上午10:00-下午1:43(紐約時間)；收市叫價於下午2:00開

　　│始

　　最後交易時間　　│交割月份之前一個月的最後一個工作日

　　交割等級　　│平均旋光度為96度的原蔗糖、可交割產地品種為阿根廷、

　　│澳大利亞、巴巴多斯、伯利茲、巴西、哥倫比亞、哥斯達

　　│黎加、多米尼加、薩爾瓦多、厄瓜多爾、斐濟、法屬安的

　　│列斯群島、危地馬拉、洪都拉斯、墨西哥、尼加拉瓜、秘

　　│魯、菲律賓、南非、斯威士蘭、台灣、泰國、特立尼達、

　　│美國、津巴布韋等國和地區的蔗糖，FOB價，散裝運輸。

　　交割地點　　│發運國港口、碼頭交貨，FOB，散裝運輸。

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　　ＣＳＣＥ１１號原糖（世界級）期權合約

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　　交易單位　　│一個CSCE11號原糖(世界級)期貨合約單位；12月的相關期

　　│貨合約交割期為3月份。

　　最小變動價位　　│每磅0.0001美元(每張合約11.20美元)

　　敲定價格　　│期貨合約價格　兩個近期合約月份　期貨合約價格　兩個

　　│遠期合約月份

　　│不足10美分　1/2美分-50點　不足16美分　1美分-100點

　　│10美分至40美分之間 1美分-100點 16美分至40美分之間

　　│2美分-200點　40美分以上　2美分-200點

　　│40美分以上　2美分-200點　40美分或40美分以上

　　│4美分-400點

　　每日價格最大波動限制│無

　　合約月份　　│3、5、7、10、12以及下一年中這些月份中的第一個月。

　　│12月到期的期權履約后,轉入交割期為3月份的期貨合約。

　　交易時間　　│同11號原糖期貨合約。

　　最後交易日　　│相關期貨合約交割月份之前一個月的第二個星期五。

　　合約到期日　　│最後交易日的晚上9:00(紐約時間)；期權持有人的履約意

　　│向通知書必須於最後交易日的下午3:00以前(紐約時間)提

　　│交至結算會員公司處。

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　　ＣＳＣＥ世界級白糖期貨合約

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　　交易單位　　│50公噸精鍊白砂糖(甜菜糖或蔗糖),每50公斤一袋,由內加

　　│聚乙烯襯袋的新黃麻袋包裝。

　　最小變動價位　　│每噸20美分(每張合約10美元)

　　每日價格最大波動限制│每公噸10美元,根據具體市場狀況而施以不同的限價。不

　　│對緊接上一交割月份最後交易日或其後的頭兩個交割月份

　　│規定限價。

　　合約月份　　│1、3、5、7、10循環18個月為一交易周期

　　交易時間　　│上午9:45-下午1:43(紐約時間);外加在11號世界級原糖期

　　│貨收市叫價結束后開始的白糖期貨收市叫價。

　　最後交易日　　│交割月份之前一個月的15號;如果15號不是交易所工作日,

　　│則最後交易日為交易所的下一個工作日,通知日為最後交

　　│易日之後的下一個交易所工作日。

　　交割等級　　│旋光度至少為99.8度的精鍊糖或白糖(甜菜糖/甘蔗糖)

　　交割地點　　│荷蘭的鹿特丹和符利辛根;比利時的安特衛普;聯邦德國的

　　│漢堡;法國的敦克爾克和雷恩;英國的伊明漢姆,美國得克

　　│薩斯州的加爾沃斯頓、路易斯安那州的新奧爾良,佐治亞

　　│州的薩凡那、馬里蘭州的巴爾的摩,紐約州的紐約市;巴西

　　│的累西菲、馬塞約、聖多斯;南朝鮮的釜山、仁川;波蘭的

　　│格但斯克和格丁尼亞。

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　　紐約商品交易所（ＣＯＭＥＸ）高級銅期貨、期權合約

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　　│　　期　貨　　│　　期　權

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　　交易單位　 │25,000磅　　│一個COMEX高級銅期貨合

　　│　　│約單位

　　最小變動價位│每磅0.0005美元(每張合約12.50美元) │每磅0.0005美元(每張合

　　│　　│約12.50美元)

　　敲定價格　 │　　│敲定價格不足40美分的每

　　│　　│磅間隔1美分;40美分至1

　　│　　│美元的間隔2美分;1美元

　　│　　│以上的間隔5美分。

　　履約方式　 │　　│任何一個期權交易日之下　　│　　│午3:00(紐約時間)以前。

　　│　　│履約時,期權持有者通過

　　│　　│轉帳方式接受一個適當的

　　│　　│相關高級銅期貨合約的空

　　│　　│頭或多頭部位,期權賣方

　　│　　│在收到履約通知書後進入

　　│　　│一個相反的期貨部位。

　　合約月份　 │當月和其後兩個月以及從當月開始的23│3、5、7、9、12合約月份

　　│個月周期中的任何1、3、5、7、9、12 │中離交割期最近的4個月

　　│月　　│份。

　　交易時間　 │上午9:25-下午2:00(紐約時間)　　│同相關高級銅期貨合約。

　　交割等級　 │25,000磅(公差度±2%)1級電解銅　　│

　　最後交易日　│交割月份的倒數第三個交易日　　│相關期貨合約交割月份之

　　│　　│前一個月的第二個星期五

　　│　　│。

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　　堪薩斯市期貨交易所（ＫＣＢＴ）

　　小价值線和價值線平均股票指數期貨合約

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　　│　　小价值線股指期貨　　│　　價值線股指期貨

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　　交易單位　│用100美元乘以價值線算術平均指數　 │用500美元乘以價值線算

　　│　　│術平均指數

　　最小變動價位│0.5點(每張合約5美元)　　│0.5點(每張合約25美元)

　　每日價格最 │垂詢交易所以獲最新信息　　│垂詢交易所以獲最新信息

　　大波動限制 │　　│

　　合約月份　│3、6、9、12　　│3、6、9、12

　　交易時間　│早8:30-下午3:15(堪薩斯市時間)　　│早8:30-下午3:15(堪薩斯

　　│　　│市時間)

　　交割方式　│根據合約月份的最後交易日收盤時實際│同小价值線期貨合約

　　│價值線算術平均指數點數進行結算。　│

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　　紐約金融交易所（ＮＹＦＥ）和

　　紐約證券交易所（ＮＹＳＥ）股票綜合指數期貨合約

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　　交易單位　　│500美元乘以NYSE綜合指數(例如:500美元×135.00＝

　　│67,500美元;135.00代表當時的指數水平)

　　最小變動價位　　│5個基礎點,例如:0.05、135.05、135.10、135.15(每張合

　　│約25美元)

　　每日價格最大波動限制│無

　　合約月份　　│3、6、9、12周期

　　交易時間　　│上午9:30-下午4:15(紐約時間)

　　最後交易日　　│合約月份的第三個星期五之前的星期四。如該日不是NYSE

　　│和NYSE工作日,最後交易日為該日之前的一個工作日。

　　交割方式　　│在合約到期時以現金結算;最終結算價格是根據所有NYSE

　　│綜合指數構成股票的到期合約月份第三個星期五的開盤價

　　│格,經特別計算而求出的。

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　　ＮＹＦＥ　ＮＹＳＥ股票綜合指數期權合約

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　　交易單位　　│一個NYSE股票綜合指數期貨合約單位

　　最小變動價位　 │5個基礎點或0.05(每個合約25美元),但所進行的期權交易

　　│屬於對沖交易部位性質,最小變動價位可為1個基礎點(5美

　　│元)。

　　敲定價格　　│按2點間隔漸進(例如152.00、154.00等),應隨時保持至少

　　│9個敲定價格,其中實值敲定價4個,兩平敲定價1個,虛值敲

　　│定價4個。

　　每日價格最大波動限制│無

　　合約月份　　│當前的月份和其後兩個月份,以及(3、6、9、12)季度循環

　　│周期中的下一個月份(任何時間均有四個期權月份);非季

　　│度循環周期的期權月份是以期權到期后的下一期貨月份為

　　│到期月份。

　　交易時間　　│上午9:30-下午4:15(紐約時間)

　　最後交易日　　│按季度循環周期月份(3、6、9、12)進行的期權合約的最

　　│后交易日等同於相關期貨合約的最後交易日(即到期合約

　　│月份的第三個星期五之前一個工作日,如該日不是NYFE和

　　│NYSE的工作日,則再向前推,直至距星期五最近的第一個工

　　│作日);不按季度循環周期月份進行的期權合約的最後交易

　　│日為到期月份的第三個星期五,如該日不是NYFE和NYSE的

　　│工作日,則最後交易日應為距第三個星期五最近之前一個

　　│工作日。

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　　紐約商業交易所（ＮＹＭＥＸ）低硫輕原油期貨合約

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　　交易單位　　│1,000桶

　　最小變動價位　　│每磅1美分(每張合約10美元)

　　每日價格最大波動限制│每桶1美元(每